La petrolera Chevron acordó comprar Hess por $53.000 millones, un acuerdo destinado a impulsar el crecimiento de la producción en momentos en que la industria petrolera estadounidense apuesta por un futuro duradero para los combustibles fósiles.
La adquisición le dará a Chevron un punto de apoyo significativo en Guyana, el país sudamericano que es uno de los productores de petróleo más nuevos del mundo. Permitirá un crecimiento más rápido de la producción y rendimientos más generosos para los inversores, según el comunicado.
“El premio aquí es Guyana”, dijo Peter McNally, analista de Third Bridge Group. “Y solo se ha hecho más grande” desde que se descubrió petróleo por primera vez en el país hace menos de una década, dijo.
Este es el segundo gran acuerdo en la industria petrolera de Estados Unidos en solo unas semanas. Exxon Mobil acordó comprar el productor de petróleo de esquisto Pioneer Natural Resources. por $58.000 millones, apuntalando una apuesta de que el petróleo y el gas seguirán siendo fundamentales para la combinación energética mundial en las próximas décadas.
La adquisición consolidará la posición de las grandes empresas estadounidenses en la cima de la industria internacional del petróleo y el gas. Si bien sus pares europeos han recuperado el favor de los inversores al cambiar su énfasis de la energía baja en carbono a los combustibles fósiles desde la invasión rusa de Ucrania, las valoraciones de Exxon y Chevron siguen siendo mucho más altas.
“Esta combinación posiciona a Chevron para fortalecer nuestro desempeño a largo plazo y mejorar aún más nuestra cartera ventajosa mediante la adición de activos de clase mundial”, dijo el presidente y director ejecutivo Mike Wirth en el comunicado.
Entre las compañías petroleras independientes de Estados Unidos, Hess tiene una larga historia en comparación con los advenedizos del esquisto que han llegado a dominar la escena en los últimos años. Fue fundada en 1933 por Leon Hess, de 19 años, quien comenzó operando un solo camión de reparto de combustible y gradualmente se expandió a una flota de vehículos y una terminal petrolera de Nueva Jersey, según el sitio web de la compañía.
Hess compró su primer petrolero en 1948, construyó una refinería de petróleo en 1957 y en 1960 abrió la primera de sus icónicas gasolineras verdes y blancas que se convertirían en una vista común en todo el noreste de Estados Unidos. Cuando Leon Hess se retiró en 1995, había construido una multinacional con activos en el Mar del Norte, Alaska y el Caribe.
Premio Guyana
La compra de Hess le dará a Chevron 30% de la propiedad de más de 11.000 millones de barriles equivalentes de recursos recuperables en Guyana, uno de los principales productores de petróleo del mundo, según el comunicado. También agrega superficie en el Golfo de México y Bakken, una cuenca de esquisto estadounidense más pequeña que el Pérmico, donde la producción ya ha alcanzado su punto máximo.
El acuerdo impulsará las tasas estimadas de crecimiento de la producción y el flujo de caja libre de Chevron a cinco años y las extenderá hasta la próxima década, según el comunicado. Los retornos para los inversores también aumentarán, ya que la compañía espera recomendar un aumento del 8% en su dividendo del primer trimestre en enero, y otros $2.500 millones en recompras de acciones una vez que se haya cerrado el acuerdo.
La transacción ha sido aprobada por unanimidad por los consejos de administración de ambas compañías y debería cerrarse en el primer semestre de 2024, según el comunicado. Está sujeto a la aprobación de los accionistas de Hess, los reguladores y otras condiciones de cierre habituales.
